Groene Lening Woningcorporaties smaakt naar meer

Corporaties die lenen bij BNG en graag willen verduurzamen kunnen onder voorwaarden een financieel ‘duwtje in de rug’ krijgen. De Groene Lening Woningcorporaties is sinds maart dit jaar een officieel product van de bank en kan op veel belangstelling rekenen. Of en hoe de aanpak in de toekomst ook bij andere klantgroepen van BNG toepasbaar is, wordt nog onderzocht. Jeroen Tebbens, senior relatiemanager bij BNG, en Silke Hamelink, jurist bij BNG, vertellen hoe de Groene Lening is ontstaan, hoe deze in de praktijk werkt en waarom woningcorporaties enthousiast gebruikmaken van het product.

Alvast voor alle duidelijkheid: de Groene Lening Woningcorporaties (hierna: Groene Lening) is geen aparte lening. ‘Het gaat om een addendum bij de bestaande leningdocumentatie van BNG’, benadrukt Jeroen. ‘Aan die lening verandert niets, de rente staat vast en als de vergroening niet lukt, val je gewoon terug op de bestaande lening. Het enige wat je dan misloopt is het label ‘groene lening’ en de ‘bonus.’

Bonus

Hoe werkt de Groene Lening? Corporaties lenen bij BNG om investeringen te kunnen doen. Als corporaties geleende gelden willen aanwenden voor verduurzamingstrajecten, dan kunnen ze bij BNG ‘opten’ voor het vergroenen van een bestaande of nieuwe lening. ‘We maken een apart contract met verplichtingen voor duurzaam bouwen of verbouwen’, legt Silke uit. Voldoet de corporatie aan de overeengekomen voorwaarden, dan komt zij in aanmerking voor een bonus. ‘Daarbij geldt: hoe meer labelstappen je maakt, of hoe meer nieuwbouwwoningen er zijn gerealiseerd, hoe hoger het bedrag is dat je kunt alloceren aan de lening. Op een lening van tien miljoen zou je bijvoorbeeld 400 woningen kunnen verduurzamen met twee labelstappen en daarmee ‘vergroen’ je de hele lening. De lening komt dan in aanmerking voor een rentekorting van 25 basispunten en een eenmalige bonus van 25.000 euro.’

Enthousiasme

Op een lening van tien miljoen euro is 25.000 euro niets meer dan een duwtje in de rug, beseft Jeroen. ‘Je kunt er niet eens één woning van verduurzamen.’ Toch ziet hij corporaties enthousiast aanhaken. ‘Ze zijn intrinsiek gemotiveerd en hebben, onder meer in het kader van de Nationale Prestatieafspraken, onderling afgesproken om in 2028 geen labels E, F en G meer te hebben. We weten ook dat corporaties elk basispunt waarderen dat ze goedkoper kunnen lenen. En je kunt in rapportages laten zien dat investeringen zijn gefinancierd via een lening die voldoet aan de criteria van de Groene Lening.’

Tot nu toe hanteert BNG bij nieuwbouw BENG2- en MPG-normen, voor energie-efficiëntie en duurzaam materiaal gebruik. En de bank bekijkt voortdurend of de criteria nog aansluiten bij de markt en welke in de toekomst relevant kunnen zijn.

Procesgemak

Inmiddels zijn al 70 corporaties ingestapt en is voor bijna een miljard aan Groene Leningen verstrekt. ‘Dit is voor corporaties duidelijk een aantrekkelijke en praktische manier om verduurzamingsinvesteringen te koppelen aan een Groene Lening’, stelt Silke. ‘We hebben gezorgd voor zoveel mogelijk procesgemak en het is aantrekkelijk dat het geen gevolgen heeft voor de bestaande kredietvoorwaarden.’

Jeroen zegt blij te zijn met het grote volume aan reeds verstrekte leningen die voldoen aan de groene criteria van BNG. ‘Dat kan ons in de toekomst meer mogelijkheden bieden om financiering aan te trekken via de groene kapitaalmarkt.’

Aan het opzetten van de Groene Lening ging een zoektocht vooraf, blikt Silke nog terug. ‘Een paar jaar geleden begon de Green Deal een rol te spelen. Er kwam een oproep aan banken om een actieve rol te spelen in de klimaattransitie, onder meer via duurzame financiering. Daarop zijn we gaan brainstormen.’

Een van de uitdagingen was de manier van financieren. Veel banken verstrekken projectfinancieringen, waarbij vaak heel duidelijk is waar het geld naartoe gaat. BNG verstrekt voornamelijk balansfinanciering, die klanten ook kunnen gebruiken voor hun balans en alle andere uitgaven. Silke: ‘Dat maakt een zogeheten (LMA) green loan, een standaard die nu in de markt is, niet goed werkbaar. Wat kon wel? En welke wettelijke criteria konden we zelf aanscherpen?’

Doorontwikkeling

Jeroen: ‘Daarvoor keken we nog naar de EU Taxonomy. Maar die was zo streng dat geen enkele verduurzamingsoperatie zou kwalificeren. Uiteindelijk kwamen we tot de pilot met de Groene Lening, die we zijn gestart met enkele corporaties.’

Silke: ‘Corporaties rapporteren allemaal op dezelfde wijze en kunnen zo gemakkelijk hun data met ons delen. Dat maakt de uitvoering van het product efficiënt en goed werkbaar. De eerste ervaringen zijn positief en geven ons waardevolle inzichten voor de verdere ontwikkeling van de Groene Lening.’ 

'Ja, we willen nog een verbeterslag maken', zegt Jeroen. 'En daarna gaan we verkennen of een vergelijkbare aanpak ook voor gemeenten of andere klantgroepen geschikt zou kunnen zijn.’